中原时报记者卢梦雪见习记者张萌北京报谈

　　1月23日，江苏昆山农村交易银行(下称“昆山农商行”)披发昆平地区首笔“共益债务”贷款，为当地企业助力。

　　昆山农商行的贷款业务区域集结度极高，戒指2024年6月末，该行79.44%的贷款分散在昆山市，金额达892亿元。通过披发贷款获取的利息收入是银行的主要利润起首，昆山市可谓该行的“雅瞻念故地”。然而，背靠经济升起的昆山，昆山农商行的上市之路走得并回击坦。

　　自2023年3月朝上交所递交上市央求后，昆山农商行列队近两年，上市状态依旧为“已受理”，尚未参预第一轮问询。

　　2024年12月，来回商协会点名了4家农商行部分债券来回波及利益运送，其中就包括昆山农商行。中国投资协会上市公司投资专科委员会副会长支培元经受《中原时报》记者采访时示意，合规是金融机构的生命线，违法会激勉监管重心热心，加大上市审核难度，成为上市路上的‘绊脚石’。”

　　日前，《中原时报》记者就此致电昆山农商行，但戒指发稿时未获讲演。

　　背靠寰球最强县级市区域上风昭着

　　昆山市已勾通20年登顶寰球百强县之首。

　　2022年，昆山市GDP达到5006.7亿元，成为寰球首个GDP破5000亿元的县级市。

　　关于一家区域性农商行来说，其业务发展与当地经济景况巢毁卵破。在昆山农商行清楚的招股书中，该行示意，其各项业务的稳重发展、钞票质地的不休普及、筹备功绩的逐年增长均受益于昆山市经济水平的快速发展。

　　该行亦然昆平地区营业网点最多、劳动障翳面最广的银行。戒指2022年6月末，昆山农商行本币入款余额占昆山阛阓总额的17.15%，在昆山市金融机构中位列第一；本币贷款余额占昆山阛阓总额的12.58%，在昆山市金融机构中位列第三，逊色于拔擢银行、农业银行两家大型国有银行。

　　招股书中，昆山农商行贵重先容了其对台业务，并将其视为清澈上风。昆山市看成寰球首个以两岸为主题的金改区，麇集了超5000家台资企业。戒指2023年底，昆山农商行与1134家台资企业开展了业务合营，个东谈主台胞客户总和达1.08万户。此外，该行还领有丰富的国外业务线，涵盖国外结算、国外贸易融资、外汇来回等多项专科劳动。

　　2022年3月，江苏省发布《昆山市拔擢金融支撑久了两岸产业合营校阅立异侦察区执行决策》，明确刻毒要加速昆山农商行A股上市进度。

　　响应这一命令，昆山农商行示意将牢牢收拢昆山建立金改区的紧要机会，握续享受昆山金融校阅侦察区的战略红利。

　　但其上市进度并回击坦。

　　当今，A股共有10家上市农商行，其中6家坐落在江苏地区。苏州市看成其中的“卷王”，其代管的常熟市、张家港市均有各自的A股上市农商行。

　　同为苏州市代管县级市，频年蝉联寰球百强县之首、GDP跳跃5000亿元的昆山市却还莫得一家农商行上市。

　　拨备障翳率高贷款分散昭着

　　与同地区A股上市银行比较，昆山农商行的钞票总额与盈利水平不落下风。

　　2021年至2023年，昆山农商行期末钞票总额分辩为1348.49亿元、1551.06亿元、1761.43亿元，同比增长分辩为11.09%、15.02%、13.56%。同时该行净利润分辩为13.49亿元、16.56亿元、17.59亿元，同比增长分辩为10.43%、22.8%、6.17%。净利润出现放缓，但全体处于增长态势，与同地区已上市银行比较，这一净利润水平略低于张家港行（002839），高于苏农银行（603323）。

　　但与这两家银行比较，昆山农商行拨备障翳率显得有些过高。近三年，该行拨备障翳率分辩为648.8%、703.41%和627.28%，戒指2024年6月末，这一数据降至555.49%，但仍接近监管尺度的4倍。

　　“过高的拨备会导致当期利润减少，也会占用更多的资金，从而减少可用于放贷或其他投资的资金量。”有银行从业东谈主员对记者示意。

　　昆山农商行的贷款集结度也较高。

　　据招股书清楚，昆山农商行中小微企业贷款占企业贷款总额的89.59%。制造业、建筑业、批发和零卖业贷款运筹帷幄占企业贷款总额的80.45%，占全行贷款的35.32%。尽管该行示意将勤苦优化行业结构，镌汰集结度，但戒指2024年6月末，这三大行业的贷款仍占全行贷款的33.88%。

　　此时，背靠昆山市也成为一把双刃剑。

　　一方面，该行的客户、收入和利润主要起首于昆平地区，导致集结度风险加多；另一方面，当地还面对着热烈的同行竞争。

　　戒指2022年6月末，昆平地区共有37家交易银行，包括6家大型国有交易银行、12家寰球性股份制银行、6家城商行、8家外资银行、5家农商行。不异度较高的业务种类和探究客户酿成了热烈的同行竞争，在吸纳入款方面位居昆平地区榜首的昆山农商行，在信贷业务方面的阛阓份额仅列第三。

　　旧问题待解新问题频现

　　2016年，昆山农商行庄重运转上市准备责任，并于2018年末初次清楚招股书。

　　2019年5月，证监会对其上市央求文献进行主意反馈，48页的文献波及该行股份往往转让、净利差及净息差逐年下落、接纳入款逐年下落等情况。

　　2023年3月，昆山农商行A股主板上市央求获上交所受理，招股书清楚，刊行召募资金扣除刊行用度后，将沿途用于充实该行本钱金，以提高本行本钱实足水平，增强详尽竞争力。

　　但上市要津期，昆山农商行却时时曝出负面新闻。

　　2024年12月，来回商协会清楚自律拜谒通报，点名昆山农商行在内的4家农商行债券来回内控处理不健全，影响债券价钱，部分来回波及利益运送。同月，该行旗下两款App因为侵害用户权利也遭通报。

　　“合规是金融机构的生命线，往往违法会激勉监管重心热心，加大上市审核难度，成为上市路上的‘绊脚石’。”中国投资协会上市公司投资专科委员会副会长支培元告诉《中原时报》记者。

　　他进一步示意，合规问题频发，也响应出银行在里面处理和合规运营上的马虎。

　　记者不雅察到开云体育(中国)官方网站，自2024年亳州药皆农商行及江苏海安农商行畏惧上市央求后，当今A股列队银行仅剩3家，分辩是湖州银行、湖北银行和昆山农商行。这3家银行均于2023年3月获上交所受理，但湖北银行、昆山农商行而后再无状态变动，唯一湖州银行于2023年11月变更状态为“已问询”。